EY refere-se à organização global e pode se referir a uma ou mais das firmas-membro da Ernst & Young Global Limited, cada uma das quais é uma entidade legal separada. A Ernst & Young Global Limited, uma empresa britânica limitada por garantia, não presta serviços a clientes.
Pesquisas Recentes
As instituições financeiras precisam começar a avaliar sua exposição à natureza, mas com os dados de mercado ainda em evolução, há muitos fatores a serem considerados.
Em resumo
- Os impactos da natureza têm o potencial de serem financeiramente mais materiais do que os riscos climáticos.
- Os dados para avaliar o risco da natureza são incipientes; novas ferramentas, conjuntos de dados e orientações serão essenciais para garantir a qualidade dos dados e os padrões de relatórios.
- As instituições financeiras devem começar identificando as partes mais relevantes de suas carteiras em preparação para avaliações mais granulares.
Mais da metade do produto interno bruto do mundo é moderada ou altamente dependente da natureza e seus serviços, e um quinto dos países em todo o mundo corre o risco de colapso do ecossistema. A perda da natureza e a degradação do ecossistema aumentam drasticamente a probabilidade de eventos de perdas graves, ampliando assim a necessidade de as instituições financeiras incorporarem a natureza em sua gestão de riscos.
No ano passado, lançamos nosso relatório Acordando para a natureza – o imperativo da biodiversidade nos serviços financeiros (pdf), destacando a necessidade de abordar o risco da natureza nos serviços financeiros. Desde então, temos visto maiores expectativas do consumidor e maior integração e adoção da natureza por parte dos reguladores e órgãos do setor. O Fórum Econômico Mundial e 90 outras organizações instaram os bancos centrais e supervisores financeiros a considerar os riscos financeiros relacionados à natureza como parte de seus mandatos principais, todos os participantes do G20 apoiam ações para deter a perda da natureza até 2030 e vimos a introdução do The Força-tarefa sobre divulgações financeiras relacionadas à natureza (TNFD), uma estrutura de gerenciamento de risco e divulgação que esperamos que forme a base para relatórios obrigatórios futuros.
Ponto de partida
O colapso da natureza oferece riscos significativos ao setor financeiro. Para entender esses riscos, as instituições financeiras precisarão avaliar seu impacto. O primeiro passo é identificar um ponto de partida para essas avaliações.
Há três coisas a considerar:
1. Os setores mais importantes em relação à instituição financeira
2. Setores com alto impacto na natureza e dependências
3. Os setores que têm boa disponibilidade de dados
Esses pontos ajudarão as instituições financeiras a priorizar seus esforços iniciais.
Uma vez considerados os dois primeiros pontos, as instituições financeiras terão o desafio de encontrar dados que ajudem a calcular o impacto dos setores materiais. As empresas precisarão identificar quais métricas são necessárias para a avaliação da natureza em nível de setor, então será necessário uma avaliação de quais dados estão atualmente disponíveis para o negócio e onde há lacunas de dados. Onde as lacunas são aparentes, as instituições financeiras precisarão encontrar provedores de dados externos que possam ajudar a fornecer dados reais ou estimados para lidar com essas lacunas.
O TNFD fornece orientação sobre como abordar as avaliações de natureza e a oportunidade para as instituições financeiras participarem do piloto da estrutura para comprovar o processo e identificar quaisquer desafios antes de enviar divulgações completas.
A EY tem orgulho de apoiar o importante trabalho do TNFD. Melhorar os padrões sobre divulgações relacionadas à natureza e aumentar sua integração com os principais investimentos financeiros ajudará os investidores a apoiar uma economia mais verde e as organizações a moldar suas estratégias de biodiversidade e fornecer criação de valor de longo prazo para as pessoas e nosso planeta.
Aqueles que estão participando dos pilotos do TNFD geralmente se concentram em uma parte muito pequena de suas atividades de financiamento e fazem parcerias com outras organizações para apoiá-los na coleta de dados.
Na seção abaixo, descrevemos os diferentes tipos de provedores de dados e ferramentas que podem abordar as lacunas de dados para ajudar nas avaliações piloto do TNFD.
Onde os dados existem atualmente?
Nossa pesquisa sugere que as ferramentas de avaliação são de natureza díspar e estão em um estado relativamente juvenil. Nenhum provedor oferece o mesmo serviço ou usa a mesma metodologia. Diferentes provedores podem, portanto, precisar ser usados para diferentes propósitos, por exemplo, impacto da natureza do setor e mapeamento de dependência, financiamento de projetos e análise da cadeia de suprimentos.
Dados específicos do site
Dados específicos do local, usando satélite e outras técnicas de sensoriamento remoto ou eDnA, podem ser prontamente implantados em grande escala para capturar uma quantidade significativa de dados sobre o uso da terra. Os dados capturados podem ser úteis para analisar o impacto que o financiamento de projetos ou portfólios intensivos em terra - como a agricultura - podem ter na natureza circundante. Também permite uma compreensão mais profunda do impacto na natureza, o que, por sua vez, permite uma tomada de decisão mais informada. No entanto, a coleta de dados depende da extensão da propriedade que a instituição financeira possui e reflete sua capacidade de influenciar por meio do engajamento.
Modelagem do sistema terrestre
Há uma extensa pesquisa acadêmica sobre a natureza, que foi aproveitada por ONGs e provedores de dados para construir modelos de sistemas terrestres que medem os impactos globais da natureza e também podem ser estendidos tanto para o clima quanto para o impacto social. A maioria dos provedores de dados modela uma única dimensão da natureza, como espécies ou desmatamento, com apenas alguns provedores notáveis cobrindo uma variedade de dimensões e suas correlações. Embora alguns desses modelos possam ser usados para mapear os impactos e dependências dos setores, avaliações mais granulares envolveriam instituições financeiras atribuindo exposição ao risco a empresas específicas e atividades de negócios que estão financiando. Para atribuir esse risco, exigimos que os dados de localização de ativos sejam sobrepostos nos modelos do sistema terrestre. Portanto, essas ferramentas podem ser implantadas onde uma instituição financeira possui dados de localização de ativos (por exemplo, carteiras de hipotecas de varejo) ou para setores onde esses dados estão disponíveis (por exemplo, serviços públicos).
Alguns provedores de dados estão expandindo seus bancos de dados de localização de ativos, mas eles tendem a ser setores focados, como serviços públicos e mineração. Além desses setores, a cobertura ainda não é ampla o suficiente para realizar avaliações de risco e impacto em portfólios inteiros.
Ferramentas da cadeia de suprimentos
Uma grande parte da exposição à natureza reside na cadeia de suprimentos de uma empresa. Portanto, alguns fornecedores se concentram especificamente na avaliação de riscos nas cadeias de suprimentos. Essas ferramentas são prontamente implantáveis e mapeiam a atividade econômica em toda a cadeia de suprimentos para revelar os impactos na natureza. Cada um tem inerentemente suas próprias qualidades, alguns usando dados de proxy para fazer estimativas, enquanto outros utilizam uma combinação de dados públicos e pesquisa primária. No entanto, essas ferramentas cobrem apenas indicadores limitados e não avaliam todos os impactos materiais na natureza que podem ser aparentes na cadeia de abastecimento.
Limitações de dados e direção da viagem
Disponibilidade de dados
Embora as divulgações e, portanto, a disponibilidade de avaliações da natureza em nível de entidade sejam atualmente baixas, espera-se que a finalização das recomendações do TNFD e orientação sobre métricas de divulgação (setembro de 2023) impulsione mais divulgação e maior disponibilidade de dados. Provavelmente haverá um intervalo de tempo antes que os dados específicos da empresa estejam disponíveis para avaliações em nível de portfólio. Assim que o TNFD for finalizado, as instituições financeiras devem começar a se envolver com as empresas para ajudar a conduzir a avaliação e a divulgação de seus impactos naturais de acordo com a orientação.
Nesse ínterim, as instituições de serviços financeiros podem usar os dados disponíveis para construir uma compreensão direcional de suas exposições em preparação para avaliações mais granulares no futuro.
Usabilidade de dados
O desafio não é apenas sobre a disponibilidade de dados, mas também como eles são interpretados para uma tomada de decisão útil. Usando os dados existentes, as instituições financeiras podem avaliar sua exposição inicial à natureza. O resultado dessas avaliações pode fornecer informações úteis que destacam a exposição à natureza em todos os portfólios e permitem um melhor entendimento para uma tomada de decisão mais precisa para reduzir os riscos.
À medida que a disponibilidade de dados melhora, as instituições financeiras podem começar a testar suas carteiras em diferentes cenários, o que fornecerá informações mais granulares sobre sua natureza de exposição. No entanto, os riscos de natureza física são mais complexos do que o clima para modelar devido às múltiplas dimensões correlacionadas (ou seja, erosão do solo, desmatamento, urbanização, qualidade da água e espécies), bem como sua interdependência com o clima, para o qual a modelagem já é difícil, já que é uma área onde a ciência está em constante evolução. Portanto, as ferramentas e os dados necessários provavelmente levarão mais tempo para serem desenvolvidos do que para o clima. Compreender o quadro completo também provavelmente exigiria a integração de modelos de natureza e clima. O mercado ainda não está maduro o suficiente para isso.
Além disso, a modelagem do risco de transição da natureza é impulsionada por fatores econômicos, políticos e tecnológicos. A política regulatória para a natureza ainda não está claramente definida e as soluções baseadas na natureza não estão bem estabelecidas.
Gerenciamento de dados para ESG e natureza
Nossa observação do mercado mostra que os dados ESG nem sempre são integrados ou gerenciados de maneira estratégica, com dados obtidos e administrados de maneira distribuída. A adição de dados da natureza adiciona mais complexidade e potencial risco adicional de erro e inconsistência. Ao adotar essa abordagem fragmentada, as instituições financeiras correm o risco de criar silos de dados que podem limitar sua capacidade de conciliar seu progresso com os compromissos ESG.
Espera-se que o ESG continue a ser regulamentado com mais rigor, com garantia obrigatória nas divulgações ESG. Portanto, as instituições financeiras devem começar a construir uma abordagem estratégica para o gerenciamento de dados ESG enquanto as necessidades e fontes de dados ainda são relativamente pequenas. Isso fornecerá a governança, rastreabilidade e auditabilidade necessárias que a regulamentação aprimorada exigirá. Por outro lado, há um risco de comprometimento significativo de custo e tempo para aplicar retrospectivamente essa estratégia de dados a um conjunto crescente de casos de uso de dados ESG. Além disso, há um risco significativo de deturpação de produtos sustentáveis, empréstimos ou divulgações regulatórias, por exemplo, taxonomia da UE.
Sumário
Muitas questões surgem em torno dos próximos regulamentos e estruturas de mercado para a natureza. Como as instituições financeiras têm um impacto material na natureza e dependem materialmente dos serviços ecossistêmicos, elas precisam avaliar sua exposição. Isso pode ser difícil devido a restrições de dados em um mercado onde os dados ainda estão evoluindo. No entanto, as instituições financeiras podem começar identificando os setores mais relevantes para suas carteiras, identificando quais desses setores têm alta exposição à natureza e determinando quais setores têm boa disponibilidade de dados. Essas ações darão o pontapé inicial em sua jornada pela natureza e se prepararão para avaliações mais granulares.
Artigos relacionados
Como o financiamento sustentável pode transformar os compromissos de 2050 em impacto no mundo real?
As instituições financeiras precisam de uma estrutura que lhes permita antecipar a transformação econômica sísmica e adaptar sua estratégia em conformidade. Saiba mais.
EY Sustainable Finance Index 2022: Como colocar o ESG no rumo certo
As instituições financeiras estão reafirmando seu compromisso com ESG e sustentabilidade. Estão sendo feitos progressos, contudo, é preciso tomar mais medidas. Saiba mais.
Como a EY pode ajudar
-
As equipes de finanças sustentáveis da EY ajudam as empresas de serviços financeiros a definir metas de sustentabilidade que criam valor e fazem uma diferença mensurável. Saiba mais.
Leia mais