EY помогает клиентам создавать долгосрочную ценность для всех заинтересованных сторон. Наши услуги и решения, основанные на аналитических данных и новейших технологиях, помогают клиентам развиваться и работать в современных условиях.
Компания EY ставит перед собой цель – совершенствуя бизнес, улучшать мир. Наши уникальные решения и услуги высочайшего качества помогают создавать долгосрочную ценность для клиентов и общества в целом, а также укреплять доверие к рынкам капитала.
Консультирование по вопросам комплексной проверки M&A сделок
Мы проводим комплексную проверку финансовой, коммерческой и операционной деятельности, налогов, ИТ-систем и кибербезопасности, чтобы помочь вам определить факторы, влияющие на стоимость сделки, улучшить ее структуру и минимизировать риски. Мы также помогаем с анализом допущений в отношении будущих результатов, чтобы вы могли выбрать правильный подход к оценке.
Чем может быть полезно консультирование по вопросам комплексной проверки при M&A
Мы проводим тщательную проверку, чтобы помочь вам ответить на вопросы о факторах, влияющих на стоимость вашей сделки. Нашими клиентами являются компании с большой капитализацией и предприятия среднего бизнеса, а также фонды прямых инвестиций. Ниже вы можете более подробно ознакомиться с нашими услугами по проведению комплексной проверки, в том числе узнать об особенностях проверки цифровых компаний, включая цифровые стартапы (англ.).
Каково стратегическое обоснование сделки и чем обусловлена привлекательность объекта сделки?
Доступ к каким новым рынкам, клиентам или каналам сбыта откроет поглощение?
Как сделка поспособствует укреплению нашего бренда или рыночной позиции?
Действительно ли исторические показатели достоверно отражают прогнозную рентабельность? Имеются ли у вас необходимые данные для обоснования своего прогноза?
Какие факторы (при наличии таковых) повлияют на цену покупки?
На какие балансовые и внебалансовые позиции следует обратить внимание в первую очередь?
В каких случаях вопросы бухгалтерского учета могут существенно повлиять на отражаемые результаты или раскрываемую информацию после закрытия сделки?
Как изменения в функциях, обязанностях и должностной иерархии повлияют на общую организационную структуру?
Как будут разрабатываться и внедряться компенсационные пакеты, увязываемые с будущими организационными преобразованиями?
Какие конкретно меры должны быть приняты для обеспечения безболезненной адаптации руководителей и сотрудников к организационным изменениям?
Как мы планируем добиться полной готовности с первого дня, чтобы избежать сбоев в деятельности и проблем с совместимостью ИТ-систем покупателя и приобретенной компании?
Как с помощью EY добиться того, чтобы слияние стало катализатором ИТ-трансформации?
Какие возможности для выхода на новые рынки и совершенствования операционной деятельности открывают существующие ИТ-решения?
Что является источником синергии и как она измеряется?
Каковы основные первоначальные и последующие операционные риски и приоритеты?
Каковы выгоды от синергии (выручка, затраты, налоги, баланс и пр.)?
Разработаны ли планы, необходимые для реализации синергии?
Какие проблемы могут поставить под угрозу выполнение установленных требований или нивелировать полезный эффект от сделки?
Как потенциальные изменения в законодательстве могут повлиять на способность объекта сделки добиваться прогнозируемого роста?
Как будет обеспечиваться защита информации и активов компании в процессе интеграции инфраструктуры и критически важных приложений?
Какие риски для ИТ-безопасности возникают в результате поглощения?
Консультирование EY по вопросам проведения комплексной экспертизы M&A сделок при приобретении цифровых компаний
Особенности, которые необходимо учитывать при приобретении цифровых компаний, в том числе цифровых стартапов
Поскольку технологии кардинальным образом меняют традиционные бизнес-экосистемы и конкурентную среду, мы можем помочь вам рассмотреть уникальные аспекты комплексной проверки, связанные с оценкой бизнеса, квалифицированными специалистами, продуктами и коммерческими стратегиями и требующие высокого уровня осторожности, при вашем приобретении цифровых компаний, включая стартапы. Эти компании создают потребительскую ценность за счет использования цифровых технологий и специализируются на сборе, хранении и обработке данных. Для того чтобы приносить больше пользы заинтересованным сторонам, они смотрят на любую выполняемую ими работу сквозь призму технологий.
Трансформация бренда или продукта может быть более важной, чем денежный поток в ближайшей перспективе. Правильная оценка эффектов синергии и рисков, которые отличаются от тех, с которыми компания имеет дело в рамках основного бизнеса, может иметь решающее значение, и их может быть трудно измерить напрямую, особенно если бизнес еще не является прибыльным.
Вопросы оценки бизнеса, которые следует учитывать:
Каковы факторы, влияющие на стоимость объекта приобретения и синергетический эффект от доходов, полученных от инвестиций в цифровые активы?
Какие показатели для оценки уровня цифровизации (ключевые показатели эффективности) могут быть определены и учтены при расчете стоимости?
Когда и как вы получите отдачу от своих инвестиций?
Какие риски связаны с цифровым активом?
Успех или провал сделки зависит от выбора правильной стратегии управления высококвалифицированными специалистами, к числу которых могут относиться основатели, инженеры и технологи, квалификация которых является источником жизненной силы бизнеса.
Вопросы о специалистах, которые следует рассмотреть:
Чем организационная и управленческая структура объекта приобретения отличается от вашей?
Какой персонал является критически важным и как вы должны структурировать удержание персонала?
Каковы различия в корпоративной культуре и политике?
Каковы уникальные наборы профессиональных навыков и возможности?
Какую роль будут играть основатели компании в определении стратегии и концепции развития?
Компании могут оценить весь свой портфель продуктов на предмет потенциальных технологических и инновационных возможностей, но им необходимо четкое представление о том, как благодаря сбору цифровых данных обеспечиваются устойчивая ценность, увеличение доходов и удержание клиентов.
Вопросы продуктовой стратегии, которые следует учитывать:
Есть ли у вас представление о текущем процессе исследований и разработок в вашей компании?
Какие риски связаны с продуктами, которые компания готовит к выводу на рынок?
Как вы будете поддерживать разработку продукта?
Как вы будете собирать, анализировать и использовать данные в увеличившихся объемах?
Компаниям необходимо подумать о том, как они будут внедрять новые модели продаж, включать в клиентскую базу новых клиентов, которые будут взаимодействовать с их продуктами по-другому, и обрабатывать больший объем данных, которые будет необходимо собирать и анализировать.
Вопросы комплексной проверки коммерческой деятельности, которые следует учитывать:
Какова стратегия выхода на рынок объекта приобретения и чем она отличается от стратегии покупателя?
Кто такие новые клиенты и каковы потенциальные каналы поступления дохода?
Как новые продукты и услуги повлияют на уже имеющихся клиентов?
Как можно улучшить существующий цикл взаимодействия клиента с компанией с учетом новых каналов?
Рост населения ставит перед системой образования серьезные вызовы, проявляющиеся в перегруженности образовательных учреждений и ухудшении качества образования.
Получите конкурентное преимущество благодаря ценной информации об извлеченных уроках из 160+ сделок по выделению направлений деятельности из организации, включая передачу части активов вновь образуемой дочерней организации, выделение подразделений, об оптимальных сроках и о максимизации стоимости.
Консультанты по корпоративным финансам EY сочетают обширный финансовый опыт и опыт работы на рынках капитала с передовыми инструментами аналитики и поддержки принятия решений, что позволяет им помогать финансовым директорам в создании и поддержании стоимости для всех стейкхолдеров.
Наша команда по налогообложению сделок, законодательству и управлению персоналом может помочь трансформировать ваш бизнес и максимально повысить стоимость и успех ваших сделок. Узнать больше.
В рамках услуг по оценке, моделированию и экономическому анализу, мы оказываем содействие в оценке и бизнес-моделировании для лучшего понимания аспектов, воздействующих на ваш бизнес. Узнать больше.
Наша команда специалистов в области интеграции объектов M&A поможет вам интегрировать приобретенные активы без ущерба для их ценности, быстрее добиться синергетического эффекта и свести к минимуму риски от проведенной сделки. Подробнее.
Наши услуги по быстрому созданию стоимости помогают выявить проблемы, стабилизировать бизнес и обеспечить ощутимые результаты в короткий срок. Узнайте больше.