EY Boardroom Monitor : Analyse des rémunérations au sein des conseils d’administration en Europe

L'écart de rémunération entre les administrateurs non exécutifs masculins et féminins dans le secteur des services financiers soulève encore des questions sur l'équité et la représentation au sein des conseils d'administration.

En résumé :

• Écart de rémunération : En Europe, l'écart de rémunération hommes-femmes dans les conseils d'administration financiers a augmenté, mais a diminué en Amérique du Nord.
• Rémunération globale : Les administrateurs non exécutifs nord-américains gagnent plus que leurs homologues européens, grâce aux attributions d'actions et d'options.
• Compétences et rémunération : En Europe, les administrateurs non exécutifs avec expérience en durabilité ou en tant que cadres dirigeants sont mieux rémunérés.

Écart de rémunération dans les conseils d'administration des services financiers

Entre 2019 et 2023, l'écart de rémunération entre les administrateurs masculins et féminins dans les services financiers a augmenté de 31% à 36% en Europe, tandis qu'il s'est réduit de 7% à 5% en Amérique du Nord. Résultat : en 2023, les administrateurs masculins en Europe ont gagné plus de 100 000 $ de plus que leurs homologues féminines, contre un écart de 16 000 $ « seulement » en Amérique du Nord.

Les administrateurs non exécutifs nord-américains ont été payés 38 % de plus que leurs homologues européens, principalement en raison des attributions d'actions ou d'options sur actions, une pratique rare en Europe.

En Europe, les directeurs non exécutifs ayant une expérience en tant que cadre dirigeant ou en durabilité sont également mieux rémunérés que leurs homologues.

Omar Ali, leader mondial des services financiers chez EY, commente : « La représentation féminine au sein des conseils d'administration financiers européens progresse lentement, mais la parité est encore loin d'être atteinte. Les données montrent que davantage d'hommes siègent dans les comités et occupent plus de rôles de présidents que les femmes, et que le déséquilibre de rémunération reste frappant et préoccupant. »

Écarts de rémunération entre administrateurs non exécutifs masculins et féminins en Europe et en Amérique du Nord

Entre 2019 et 2023, la rémunération moyenne des administratrices non exécutives dans les entreprises de services financiers européens a augmenté de 12%, tandis que celle des administrateurs a augmenté de 21%. En Amérique du Nord, pour les mêmes populations l'écart de rémunération a diminué de 2 points de pourcentage, passant de 7 à 5% entre hommes et femmes ; en effet, les administratrices y ont connu une augmentation de 13 % en moyenne, contre 10% pour leurs homologues masculins sur la période 2019-2023. En 2023, les administratrices européennes gagnaient 64 $ pour chaque 100 $ perçus par leurs homologues masculins, contre 69 $ en 2019. En Amérique du Nord, les administratrices gagnaient en 2023 95 $ pour chaque 100 $ gagnés par leurs homologues masculins, contre 93 $ en 2019.

Répartition dans les conseils d'administration

Fin 2024, les conseils d'administration des entreprises de services financiers en Europe comptaient 43 % de femmes et 57 % d'hommes. Fin 2023 en Amérique du Nord, la représentation féminine était de 36 %.

L'étude EY Boardroom Monitor révèle qu'à la fin de 2023, les conseils d'administration étaient majoritairement composés d'hommes. En Europe, les comités étaient composés de 45 % de femmes et de 55 % d'hommes, tandis qu'en Amérique du Nord, la répartition était de 37 % de femmes et de 63 % d'hommes. Cependant, les femmes sont moins payées que leurs collègues masculins en Europe, alors qu’en Amérique la différence de rémunération est d’environ 3% en faveur des hommes.

Les données de l’étude montrent également qu'en moyenne, les administrateurs masculins occupent en moyenne plus de rôles dans les comités que leurs homologues féminines, ce qui contribue en partie à leur rémunération globale plus élevée.

Rémunération globale des administrateurs non exécutifs

La rémunération moyenne dans les conseils d'administration financiers nord-américains était plus élevée que dans les conseils d'administration européens chaque année entre 2019 et 2023.
En 2019, les administrateurs nord-américains étaient rémunérés 43 % de plus que leurs homologues européens. En 2023, ils étaient rémunérés 39 % de plus.

Les administratrices nord-américaines gagnent 13 % de plus que leurs homologues masculins européens. En 2023, la rémunération des administratrices nord-américaines était en moyenne de
324 250 $, contre 287 994 $ pour leurs homologues masculins européens. La rémunération non monétaire, y compris les attributions d'actions et d'options, constitue une part importante de la rémunération globale des administrateurs nord-américains. En 2019, 54 % de la rémunération des administrateurs et administratrices nord-américains était composée d’actions et d’options, et 56 % en 2023. En Europe, cette pratique est rare en raison de préoccupations liées à l'indépendance et à l'objectivité.

Différences dans la rémunération des conseils d'administration non exécutifs

Les entreprises de services financiers en Amérique du Nord ont tendance à avoir une capitalisation boursière et des revenus plus élevés que celles en Europe, mais même après avoir pris en compte ces différences, les membres des conseils d'administration nord-américains sont mieux rémunérés que leurs homologues européens. Pour chaque milliard de dollars de revenus générés en 2023, les entreprises nord-américaines ont payé les membres non exécutifs de leur conseil d'administration en moyenne 407 794 $, contre 275 242 $ en Europe.

En Europe, les administrateurs non exécutifs des entreprises de gestion de patrimoine et d'actifs sont les mieux rémunérés, recevant en moyenne 455 220 $ par milliard de dollars de revenus en 2023. En comparaison, les administrateurs du secteur bancaire étaient payés en moyenne 289 008 $, et ceux des assurances 136 319 $. En Amérique du Nord, les conseils d'administration des banques sont les mieux rémunérés, avec 490 095 $ par milliard de dollars de revenus, suivis par la gestion de patrimoine et d'actifs (395 723 $) et les assurances (223 439 $).

Différences régionales en Europe.

En 2023, les administrateurs des entreprises de services financiers en Suisse ont reçu la rémunération la plus élevée, avec une médiane de 338 621 $. Les administrateurs espagnols et britanniques suivaient avec respectivement 252 570 $ et 199 856 $. Les administrateurs norvégiens, français et belges ont perçu la rémunération la plus basse, avec respectivement 50 472 $, 83 941 $ et 110 534 $. Les administratrices suisses, espagnoles et britanniques ont également perçu la rémunération la plus élevée, avec respectivement 254 732 $, 246 491 $ et 191 000 $. Les administratrices norvégiennes, françaises et suédoises ont perçu la rémunération la plus basse, avec respectivement 60 141 $, 86 184 $ et 108 888 $. Les entreprises suisses affichent l'écart de rémunération le plus large entre hommes et femmes, avec des administrateurs rémunérés 149 % de plus que leurs homologues féminines.

Rémunération selon les compétences.

Les administrateurs non exécutifs ayant une expérience en tant que cadre dirigeant ou en durabilité reçoivent une rémunération plus élevée. En 2023, les administrateurs ayant une expérience de cadre supérieur étaient payés en moyenne 260 487 $, contre 226 119 $ pour ceux sans cette expérience. Ceux ayant une expertise en durabilité étaient payés en moyenne 301 098 $, contre 234 702 $ pour ceux sans cette expertise. Cependant, pour un même niveau d’expérience, les hommes sont mieux rémunérés que les femmes. Entre 2019 et 2023, les hommes ayant une expérience de cadre supérieur étaient payés en moyenne 284 065 $ par an, contre 164 696 $ pour les femmes. Les hommes ayant une expertise en durabilité étaient payés en moyenne 429 868 $ par an, contre 167 587 $ pour les femmes.

Omar Ali conclut : « La rémunération des administrateurs non-exécutifs dans les conseils d'administration financiers européens est en retard par rapport à leurs homologues nord-américains, créant un écart de rémunération transatlantique. Cela repose sur la pratique de structurer les actions et/ou les options comme une composante majeure de la rémunération totale, courante en Amérique du Nord, mais pas en Europe, où les codes de gouvernance d'entreprise privilégient l'indépendance.»

Aperçu rapide des données de rémunération au 31 décembre 2023 (dernières données rapportées)

• Nombre total d'entreprises suivies en Europe : 87
• Nombre total d'administrateurs non-exécutifs européens suivis : 815
• Nombre total d'administratrices non-exécutives suivies : 356
• Nombre total d'administrateurs non-exécutifs suivis : 459
• Nombre total d'entreprises suivies aux États-Unis et au Canada : 86
• Nombre total d'administrateurs non-exécutifs nord-américains suivis : 834
• Nombre total d'administratrices non-exécutives suivies : 294
• Nombre total d'administrateurs non-exécutifs suivis : 540

Aperçu rapide des données Européenne du Boardroom Monitor au 31 décembre 2024

• Nombre total d'entreprises suivies en Europe : 90
• Nombre total d'administrateurs européens suivis : 1093
• Nombre total d'administratrices suivies : 467
• Nombre total d'administrateurs suivis : 626
• Nombre total de départs d'administrateurs européens en 2024 : 137
• Nombre total de nouveaux administrateurs européens en 2024 : 134

Notes aux éditeurs

• Il s'agit du sixième lancement du EY European Financial Services Boardroom Monitor.
• Les données de rémunération reflètent la dernière période de rapport au 31 décembre 2023 et ne couvrent que les administrateurs non-exécutifs.
• Les données sur l'expérience, les antécédents et les compétences des membres du conseil (à l'exclusion des données de rémunération) dans les entreprises de services financiers européens sont à jour au 31 décembre 2024.

À propos du EY Boardroom Monitor

Le EY Financial Services European Boardroom Monitor est composé de données publiquement disponibles sur les nominations au conseil d'administration dans les banques cotées, les gestionnaires de patrimoine et d'actifs, les FinTechs et les assureurs au Royaume-Uni, en Autriche, en Belgique, au Danemark, en Finlande, en France, en Allemagne, en Italie, aux Pays-Bas, en Norvège, en Espagne, en Suède et en Suisse, en utilisant l'indice MSCI European Financials, avec des données supplémentaires cette année des États-Unis et du Canada, en utilisant les constituants nord-américains cotés de l'indice MSCI World Financials.