Förslag på ändringar i IFRS 9 för redovisning av vissa energiköpsavtal (PPAs)

Energiköpsavtal avseende förnybar elektricitet kan komma att undantas från krav på derivatredovisning, förutsatt att vissa kriterier är uppfyllda.

Kortfattat:

• Ändringarna är avgränsade till energiköpsavtal avseende förnybar elektricitet med specifika egenskaper.
• De föreslagna ändringarna avser undantaget för "egen användning", tillåter säkringsredovisning när energiköpsavtal används som säkringsinstrument och ger förslag på tillkommande upplysningar.

Den 8 maj 2024 publicerade International Accounting Standards Board (IASB) förslag till avgränsade ändringar i IFRS 9 Finansiella instrument och IFRS 7 Finansiella instrument: Upplysningar. Ändringarna syftar till att de finansiella rapporterna bättre ska återspegla energiköpsavtal (eng. ”Power Purchase Agreements”, PPAs) avseende förnybar elektricitet.

Föreslagen formulering av tillämpningsområdet för ändringarna innebär att såväl fysiska som virtuella energiköpsavtal kan omfattas. Föreslagna ändringar i kraven avseende undantag för avtal för ”egen användning” (eng. ”own-use”) tar dock endast sikte på fysiska energiköpsavtal.

Undantag för egen användning

Om ett avtal att köpa energi kan regleras netto med kontanter, uppfyller det definitionen av ett finansiellt instrument, vilket innebär att det ska redovisas enligt reglerna för derivat, till verkligt värde via resultatet. IFRS 9 gör dock undantag för avtal som innehas för egen användning (företagets förväntade behov av förvärv, försäljning eller användning).

Kortfattat innebär de föreslagna ändringarna att undantaget för egen användning kan tillämpas för energiköpsavtal avseende förnybar elektricitet som uppfyller följande krav:

• Försäljningen av överskottselektricitet uppstår på grund av bristande överensstämmelse mellan den levererade elektriciteten och företagets efterfrågan vid denna tidpunkt.
• Marknadens utformning och funktion leder till att företaget inte har någon praktisk möjlighet att fastställa tidpunkt eller pris för försäljningen.
• Efter försäljningen förväntas företaget köpa elektricitet som motsvarar den volym som sålts inom rimlig tid efter att försäljningen av överskottselektricitet ägt rum (exempelvis en månad).

Vid bedömningen om undantaget för egen användning kan tillämpas föreslås även krav på att beakta:

1. Avtalets syfte, utformning och struktur, inklusive de energivolymer som förväntas levereras under den återstående avtalsperioden.Om ett företag exempelvis ingår ett avtal som förväntas leverera mer elektricitet än vad företaget förväntas behöva (dvs om avtalet är överdimensionerat) är det inte förenligt med ett syfte om egen användning.Då de flesta energiköpsavtal är långfristiga och föremål för stora osäkerheter i uppskattningarna, är det inte nödvändigt att göra en detaljerad uppskattning för perioder som ligger långt fram i tiden. I stället måste ett företag ta hänsyn till rimlig och verifierbar information om förändringar i företagets inköps- eller användningskrav under en period som inte understiger 12 månader efter balansdagen.
2. Orsaker till historiska och förväntade försäljningar av överskottselektricitet kort efter erhållen leverans under avtalet och om det är i enlighet med företagets förväntande inköps- eller användningskrav.

Andra ändringar

Ändringsförslaget omfattar även säkringsredovisning (IFRS 9) samt uppdaterade upplysningskrav för energiköpsavtal (IFRS 7). I korthet föreslås tillägg i IFRS 9 som tillåter säkringsredovisning när energiköpsavtal används som säkringsinstrument, vilket ger företag med energiköpsavtal som inte kan tillämpa undantagen för egen användning möjlighet att minska volatiliteten i resultaträkningen genom säkringsredovisning. Föreslagna tillägg i IFRS 7 avser krav på upplysning om hur avtal för förnybar elektricitet påverkar belopp, tidpunkt och osäkerhet för ett företags framtida kassaflöden. För mer information, se vår internationella publikation: Proposed amendments to IFRS 9 and IFRS 7 - Renewable Energy Contracts | EY - Global.

Medförfattare:

Patrik Dahlborg